國家金融監(jiān)督管理總局關(guān)于印發(fā)《保險集團并表監(jiān)督管理辦法》的通知

各金融監(jiān)管局,，各保險集團（控股）公司：

為加強保險集團并表監(jiān)管,，有效防范金融風險,，金融監(jiān)管總局制定了《保險集團并表監(jiān)督管理辦法》,，現(xiàn)印發(fā)給你們,，請遵照執(zhí)行。

國家金融監(jiān)督管理總局

2025年4月2日

保險集團并表監(jiān)督管理辦法

第一章　總則

第一條  為加強保險集團并表監(jiān)督管理,，維護保險集團穩(wěn)健運行,，防范金融風險，根據(jù)《中華人民共和國公司法》《中華人民共和國保險法》等法律法規(guī),，制定本辦法,。

第二條  本辦法適用于依法設立的保險集團公司及其成員公司。

本辦法所稱成員公司是指保險集團公司直接或間接控制的境內(nèi)外子公司以及按照本辦法應當納入并表范圍的其他機構(gòu),。

第三條  保險集團公司應當對整個集團實施并表管理,。

本辦法所稱并表管理，是指保險集團公司對成員公司的公司治理,、資本,、財務、風險等進行全面持續(xù)的管控,，有效識別,、計量、監(jiān)測和控制保險集團總體風險狀況,。

第四條  國家金融監(jiān)督管理總局及其派出機構(gòu)依據(jù)本辦法對保險集團實施并表監(jiān)管,。

第二章　并表管理范圍

第五條  保險集團公司應當遵循實質(zhì)重于形式原則，以控制為基礎(chǔ),，兼顧風險相關(guān)性,，確定并表管理范圍。符合下列情形之一的被投資機構(gòu),，應當納入并表管理范圍：

（一）保險集團控制的機構(gòu),。

（二）被投資機構(gòu)所產(chǎn)生的風險或造成的損失足以對保險集團的財務狀況及風險水平造成重大影響的。

保險集團為被投資機構(gòu)第一大股東且提名人選擔任董事長,、總經(jīng)理或行長等職務的,，或在名稱中受權(quán)使用保險集團商標的被投資機構(gòu)，原則上應當認定為上述情形,。

（三）通過境內(nèi)外附屬機構(gòu),、空殼公司等復雜股權(quán)設計成立的，保險集團實際控制或?qū)υ摍C構(gòu)的經(jīng)營管理存在重大影響的其他被投資機構(gòu),。

第六條  保險集團公司應當構(gòu)建覆蓋全面,、管控有效、與風險狀況相適應的并表管理體系,，將所有成員公司的各類業(yè)務納入并表管理范圍,。

第七條  國家金融監(jiān)督管理總局及其派出機構(gòu)可以根據(jù)保險集團股權(quán)結(jié)構(gòu)變動、公司治理情況和風險狀況,，要求保險集團公司調(diào)整并表管理范圍,，提出監(jiān)管要求,。

第三章　并表管理內(nèi)容

第一節(jié)  公司治理

第八條  保險集團公司應當建立覆蓋全集團的公司治理架構(gòu)，指導成員公司建立完善與其業(yè)務性質(zhì)和復雜程度相匹配的治理機制,。

第九條  保險集團公司應當通過公司治理程序,，獨立完整地履行對成員公司的管理職能，明確并表管理的制度,、職責和流程,，確保對成員公司管理的有效性和適當性。

保險集團公司應當督促成員公司嚴格落實風險管理主體責任,，有效管控自身各類風險，并要求各成員公司對自身投資的并表機構(gòu)承擔首要管理責任,。

保險集團公司應當在集團內(nèi)建立清晰明確的報告機制,，確保及時充分獲取信息，實現(xiàn)對成員公司的有效管控,。

第十條  保險集團公司應當按照“合規(guī),、精簡、高效”的原則,，不斷優(yōu)化集團投資結(jié)構(gòu),，簡化股權(quán)層級，控制成員公司數(shù)量,，避免組織架構(gòu)混亂,、管理責任不清、報告路線復雜等問題,。

第十一條  保險集團公司應當建立健全成員公司重大股權(quán)投資管理機制,，嚴格規(guī)范各級成員公司投資設立非保險子公司。

第十二條  保險集團公司應當按照聚焦主業(yè),、防控風險的要求,，建立健全有效的激勵約束機制，定期評估成員公司情況,，妥善退出偏離主業(yè),、出現(xiàn)重大經(jīng)營風險或在合理時期內(nèi)無法達到戰(zhàn)略目標的成員公司。

第十三條 保險集團公司董事會負責制定集團并表管理政策,，監(jiān)督高級管理層有效履行并表管理職責,，審議并表管理狀況，承擔并表管理的最終責任,。

第十四條  保險集團公司高級管理層負責執(zhí)行董事會批準的并表管理政策,，制定集團并表管理制度，建立和完善并表管理架構(gòu)和全面風險管理體系,，有效落實并表管理各項職責,。

第十五條  保險集團公司應當指定牽頭部門,，負責集團并表管理的總體統(tǒng)籌和協(xié)調(diào)，各職能部門根據(jù)總體要求和職責分工,，履行資本,、財務和風險管理等并表管理職責，確保相關(guān)制度措施納入成員公司經(jīng)營管理,。

第十六條  保險集團公司應當至少每2年對并表管理的合規(guī)性,、有效性進行一次內(nèi)部審計，評估并表管理范圍是否完整,、成員公司對集團重大政策制度的執(zhí)行情況等,，并向董事會報告。

第十七條  保險集團原則上應當聘請同一審計機構(gòu)進行外部審計,，確需由不同審計機構(gòu)進行審計的,，應當盡可能保證外部審計標準的一致性和審計內(nèi)容的可比性。

第二節(jié)  全面風險管理

第十八條  保險集團公司應當建立健全與集團組織架構(gòu),、業(yè)務規(guī)模和復雜程度相適應的全面風險管理體系,，制定集團風險管理制度和流程，建立和完善風險管理信息系統(tǒng),，有效識別,、計量、監(jiān)測和控制各類風險,，防范風險跨機構(gòu)跨業(yè)跨境傳染,。

第十九條  保險集團公司應當統(tǒng)籌制定集團整體風險偏好，確定各類風險的風險容忍度和風險限額,，并對集團范圍內(nèi)的實施情況進行監(jiān)督,，嚴格執(zhí)行超限額處置機制，確保集團風險管理的一致性和有效性,。

第二十條  保險集團公司應當建立健全風險監(jiān)測評估體系,，對集團整體和成員公司風險管理狀況進行評估，關(guān)注集團內(nèi)部因各類業(yè)務往來,、交易結(jié)構(gòu)安排和股權(quán)變更所形成的風險隱匿和監(jiān)管套利,，明確風險管理重點，制定應對方案,，有效管控風險,。

第二十一條  保險集團公司壓力測試方案應當考慮不同風險、復雜股權(quán)結(jié)構(gòu)等在集團內(nèi)產(chǎn)生的風險分散及疊加效應,。

保險集團公司應當在決策和風險管理過程中充分考慮壓力測試的結(jié)果,，有效應對各種不利情景。

第二十二條  保險集團公司應當建立穩(wěn)健的資本充足評估程序,，審慎評估各類風險,、資本充足水平和資本質(zhì)量,，制定資本規(guī)劃并定期對金融子公司開展資本充足評估，確保保險集團資本能充分抵御風險,，滿足業(yè)務發(fā)展需要,。

保險集團資本計量應當按照償付能力監(jiān)管規(guī)則要求，避免資本重復計算,，減少過度杠桿風險,。

第二十三條  保險集團公司應當充分考慮集團整體層面資產(chǎn)與負債的匹配性，督促金融子公司加強資產(chǎn)負債聯(lián)動管理,，關(guān)注市場價格,、利率、匯率等變動影響,，在保證安全性和流動性的前提下,，追求長期穩(wěn)定的投資收益。

第二十四條  保險集團公司應當加強集團流動性監(jiān)測,，督促成員公司建立完善的流動性風險管理和應急融資機制，防止流動性問題演化為清償問題,。

成員公司存在重大風險隱患的,，保險集團公司應當采取必要的干預措施，防止風險蔓延和損失擴大,。

第二十五條  保險集團公司應當在集團范圍內(nèi)構(gòu)建合規(guī)審慎的風險管理文化,。董事、監(jiān)事和高級管理人員應當在培育風險管理文化中發(fā)揮表率作用,。

第二十六條  保險集團公司應當建立健全危機管理體系,，包括早期預警制度、壓力測試安排,、應急計劃,、恢復與處置計劃等。

第三節(jié)  集中度風險管理

第二十七條  保險集團公司應當在并表基礎(chǔ)上管理集團集中度風險,，建立和完善覆蓋所有風險類型,、業(yè)務條線和實體的集中度風險管理體系。

第二十八條  保險集團公司應當健全集中度風險指標體系,，審慎設置各維度風險限額,、超限額處理措施和調(diào)整機制，避免過度依賴任何特定的資產(chǎn),、交易對手,、地域或行業(yè)等。

第二十九條  保險集團公司應當在并表基礎(chǔ)上統(tǒng)一管理同一交易對手及其關(guān)聯(lián)方的集中度風險,，特別關(guān)注復雜交易結(jié)構(gòu)和安排形成的隱蔽集中度風險和負面影響,。

第三十條  保險集團公司應當在并表基礎(chǔ)上界定和識別風險暴露較為集中的行業(yè),、區(qū)域等，充分研判易受宏觀政策和經(jīng)濟周期波動影響的特定行業(yè)和區(qū)域性風險的沖擊,。

第三十一條  保險集團公司應當根據(jù)國家和地區(qū)的政治局勢,、經(jīng)濟環(huán)境、金融體系等因素,，定期評估國別風險集中度及潛在影響,，建立國別突發(fā)事件應急機制，儲備應對措施,。

第四節(jié)  內(nèi)部交易管理

第三十二條  保險集團內(nèi)部交易是指保險集團公司與成員公司以及成員公司之間發(fā)生的,，包括資產(chǎn)、資金,、服務等資源,、勞務或義務轉(zhuǎn)移的行為。內(nèi)部交易類型和分類參照國家金融監(jiān)督管理總局關(guān)聯(lián)交易相關(guān)監(jiān)管規(guī)定,。

第三十三條  保險集團公司應當加強內(nèi)部交易管理,，規(guī)范內(nèi)部交易行為，降低內(nèi)部交易的復雜程度,，重點防范利益輸送,、監(jiān)管套利、風險傳染和其他負面影響,。

第三十四條  保險集團公司應當建立監(jiān)測,、報告、控制和處理內(nèi)部交易的政策與程序,，董事會應定期審查集團內(nèi)部交易情況,，并按有關(guān)監(jiān)管規(guī)定及時報告國家金融監(jiān)督管理總局或其派出機構(gòu)。

第三十五條  保險集團公司應當根據(jù)本集團情況對集團重大內(nèi)部交易進行界定,，包括但不限于監(jiān)管規(guī)定明確界定的重大關(guān)聯(lián)交易對應的內(nèi)部交易,，建立健全內(nèi)部分級審查程序，審議重大內(nèi)部交易是否存在利益輸送,、侵害投資者或消費者合法權(quán)益,、規(guī)避監(jiān)管規(guī)定或風險傳染等問題。

第三十六條  保險集團公司應當建立健全相應的信息系統(tǒng),，對集團內(nèi)部資金運用,、資產(chǎn)轉(zhuǎn)讓、擔保和服務收費等交易背景,、定價基礎(chǔ),、交易目的和交易路線進行識別判斷，監(jiān)測分析集團內(nèi)部交易風險敞口，評估對穩(wěn)健經(jīng)營的影響,。

保險集團公司應當穿透了解保險集團內(nèi)部不同機構(gòu)向同一客戶提供不同性質(zhì)的金融服務,，評價是否通過客戶形成了間接形式的內(nèi)部交易以及對集團穩(wěn)健性的影響。

第三十七條  保險集團開展內(nèi)部交易不得發(fā)生如下行為：

（一）利用控制地位損害成員公司,、成員公司的其他股東和客戶的合法權(quán)益,；

（二）虛構(gòu)交易、轉(zhuǎn)移收入與風險或進行監(jiān)管套利,，或者通過第三方間接進行內(nèi)部交易,，損害保險集團公司和其他成員公司的穩(wěn)健性；

（三）通過掩蓋關(guān)聯(lián)關(guān)系,、拆分交易,、設計復雜交易結(jié)構(gòu)等各種隱蔽方式規(guī)避內(nèi)部審查或監(jiān)管要求，為關(guān)聯(lián)方違規(guī)提供投融資,、隱匿風險等,；

（四）交易協(xié)議條件顯著偏離與非關(guān)聯(lián)方進行的同類交易，以及采用明顯偏離市場價格或缺乏合理依據(jù)的定價基準,；

（五）由成員公司承擔不合理的或應由保險集團公司,、其他成員公司承擔的相關(guān)費用；

（六）成員公司中的金融機構(gòu)違規(guī)為保險集團公司及其他成員公司提供融資或擔保,。

第五節(jié)  風險隔離

第三十八條  保險集團公司應當建立健全有效的風險隔離機制,，在保險集團公司與成員公司、以及各成員公司之間采取審慎的隔離措施,，防范風險傳染。

第三十九條  保險集團公司應當避免與股東,、成員公司之間人員不當兼任和交叉任職,，防止利益沖突或利益輸送。

第四十條  保險集團公司應當規(guī)范集團內(nèi)部的業(yè)務協(xié)同和外包管理,，依法以合同等形式明確風險承擔主體,，防止風險責任不清。

保險集團公司應當確保成員公司名稱,、產(chǎn)品和對外經(jīng)營場所的識別度,，對交叉銷售業(yè)務采取必要隔離措施，避免消費者混淆不同法人主體責任,，引發(fā)風險傳染,。

第四十一條  保險集團公司應當在集團內(nèi)部建立有效的信息防火墻，確保各成員公司具備相對獨立的信息處理能力,，防止客戶信息的不當使用,。

第四十二條  保險集團公司與其股東、成員公司之間，以及成員公司之間,，在資金籌措,、使用等方面原則上應當獨立運作，不得違規(guī)開展資金的集中運營,。

第四十三條  保險集團公司應當全面掌握集團內(nèi)部非保險子公司的情況,，關(guān)注其杠桿率、流動性等經(jīng)營風險,，防止經(jīng)營不審慎引發(fā)風險傳染,，不得通過非保險子公司進行股權(quán)隱匿、風險轉(zhuǎn)移和監(jiān)管套利,。

保險集團公司應當采取有效措施防范空殼公司造成的風險傳染,，及時清理長期無業(yè)務發(fā)生的空殼公司。

第四章  并表監(jiān)督管理

第四十四條  保險集團公司應當于每年4月30日前向國家金融監(jiān)督管理總局或其派出機構(gòu)報送年度并表管理情況,，于每季度結(jié)束后25個自然日內(nèi)報送季度并表管理情況,，并確保報送材料及時、真實,、完整和準確,。

保險集團組織結(jié)構(gòu)和并表風險發(fā)生重大變化，或發(fā)生影響集團穩(wěn)健經(jīng)營重大事件的,，保險集團公司應當及時向國家金融監(jiān)督管理總局或其派出機構(gòu)報告,。

第四十五條  國家金融監(jiān)督管理總局及其派出機構(gòu)依法對保險集團并表管理實施現(xiàn)場檢查。

保險集團公司應當確保成員公司積極配合國家金融監(jiān)督管理總局及其派出機構(gòu)依法開展現(xiàn)場檢查,，督促相關(guān)成員公司落實整改要求,。

第四十六條  在保險集團的安全性和穩(wěn)健性受到影響，集團整體或金融子公司資本不足的情況下,，國家金融監(jiān)督管理總局及其派出機構(gòu)可以依法要求保險集團公司的控股股東履行資本補充承諾,，要求保險集團公司或成員公司及時采取風險控制措施，包括責令相關(guān)金融子公司增加資本金,、停止接受新業(yè)務,、限制向股東分紅等。

第四十七條  保險集團公司應當按照相關(guān)法律法規(guī)和監(jiān)管規(guī)定對并表信息進行披露,。

第四十八條  保險集團公司或其董事,、監(jiān)事、高級管理人員等相關(guān)人員違反本辦法規(guī)定的,，國家金融監(jiān)督管理總局及其派出機構(gòu)依法采取監(jiān)管措施或?qū)嵤┬姓幜P,。

第五章　附則

第四十九條  本辦法自印發(fā)之日起施行。原中國保險監(jiān)督管理委員會印發(fā)的《保險集團并表監(jiān)管指引》（保監(jiān)發(fā)〔2014〕96號）同時廢止,。